绿色金融工具箱扩容提效

国家开发银行融资支持的(de)湖北丹江口流域生态保护项目(xiàngmù)。（资料图片） 在全球应对气候变化与推动低碳转型的浪潮中，绿色(lǜsè)金融正成为撬动可持续发展的关键杠杆。近年来，从环境、社会和(hé)公司治理（ESG）投资理念普及到绿色信贷创新(chuàngxīn)，金融工具箱的扩容(kuòróng)为绿色经济注入强劲动能。 绿色金融的核心在(zài)于推动金融资源向绿色产业倾斜，支持传统行业绿色低碳转型(zhuǎnxíng)和战略性新兴产业发展(fāzhǎn)。近年来，ESG理念在绿色金融方面被越来越频繁地提及，尤其是在信贷领域。将ESG理念融入银行信贷工作(gōngzuò)，旨在通过金融手段激励企业提升其在环境保护、社会责任和公司治理等方面的表现(biǎoxiàn)，实现经济、社会与环境协调发展。 ESG正在成为对企业开展社会可持续发展(fāzhǎn)评估的重要工具。目前，多家银行已将ESG应用于信贷流程管理，部分银行结合自身数据优势，进一步(jìnyíbù)建立了(le)个性化的ESG评价(píngjià)体系，对绿色信贷业务流程进行改造。 “国家开发银行浙江分行已开始对法人客户开展ESG评级工作，从环境影响、社会责任(zérèn)和公司(gōngsī)治理3个维度(wéidù)对客户进行综合评价(píngjià)。”国开行浙江分行风险管理处处长马蓝岚说，评价维度既包含气候变化影响及应对、污染物管理等(děng)环境影响因素，也包含企业的社会影响、员工的权益(quányì)保障等社会责任因素，还包含企业的管理制度、商业道德等公司治理因素。 马蓝岚表示，开展ESG评级，一方面是落实监管部门有关要求，积极(jījí)服务兼具环境效益和社会效益的实体(shítǐ)经济项目；另一方面是履行社会责任(zérèn)的体现，用金融“活水”浇灌绿水青山。 “ESG评级结果将给银行(yínháng)开展信贷业务带来重要影响(yǐngxiǎng)。”马蓝岚介绍。以国开行浙江(zhèjiāng)分行业务为例，影响主要有三方面：第一，ESG评级结果可以作为信贷准入管理和退出(tuìchū)的(de)重要依据。比如，银行工作人员在做客户准入工作时，会看到关于(guānyú)环境社会治理风险(fēngxiǎn)的提示(tíshì)事项，工作人员需对此开展调研。如果客户触发了提示事项，那么就需要采取一些风险管控(guǎnkòng)和缓释措施(cuòshī)。第二，ESG评级结果是动态的，与授信管理挂钩。以国开行浙江分行的相关制度为例，ESG评级结果每年至少更新一次。如果企业的评级结果较差，那么其信用评级就要下调，会直接影响授信额度以及免担保授信的控制边界等。第三(dìsān)，银行会根据ESG评级结果，在贷款“三查”、贷款定价以及经济资本分配等方面采取差别化的管理措施。 金融管理部门高度重视丰富绿色(lǜsè)金融产品和(hé)服务。去年10月，中国人民银行、生态环境部、金融监管总局、中国证监会联合印发(yìnfā)《关于发挥绿色金融作用 服务美丽中国建设的意见》，明确提出“引导(yǐndǎo)金融机构在依法合规、风险可控和商业(shāngyè)可持续的前提下，开发(kāifā)与资源环境要素相关的绿色信贷、绿色保险、绿色债券、绿色资产支持证券等金融产品和服务”。 金融机构积极探索(jījítànsuǒ)创新绿色金融产品服务，不断提升(tíshēng)综合金融服务质效。在甘肃，国开行甘肃分行发放可持续发展(fāzhǎn)挂钩(guàgōu)贷款，用于支持酒泉市瓜州县7.87万亩高标准农田建设。这笔贷款将农田节水率与贷款利率(lìlǜ)优惠(yōuhuì)挂钩，促进发展节水灌溉，预计可实现年节水量不少于690万吨。同时，国开行还持续创新绿色金融债券产品，引导带动社会资金共同服务绿色发展。 “今年1月至4月，我行发放绿色贷款超过2500亿元(yìyuán)，重点支持绿色基础设施、清洁能源、生态保护(bǎohù)和污染防治等领域。”国开行(guókāixíng)相关负责人介绍，近年来国开行绿色贷款在全部(quánbù)信贷资产中的占比不断提升。 上海金融与发展实验室首席专家、主任曾刚表示，在创新绿色(lǜsè)金融产品和服务的(de)过程中，要注意业务创新与风险防控的平衡。他(tā)提示，绿色金融业务的快速发展伴随着ESG风险的增加，在实践中，如何(rúhé)在风险可控的前提下推动绿色金融产品和服务创新，避免因过度追求规模而忽视风险，是(shì)需要重点关注的问题。 “随着绿色金融的政策和工具不断丰富，金融机构的绿色服务能力将显著提升。”曾刚表示(biǎoshì)，从长期来看，银行业保险业的绿色低碳转型将推动(tuīdòng)我国绿色金融体系(jīnróngtǐxì)更加成熟。 中国人民银行(rénmínyínháng)研究局局长(júzhǎng)王信表示，下一步，人民银行将不断强化绿色金融、转型金融标准制定，优化(yōuhuà)绿色金融政策工具箱，更好促进绿色低碳相关金融工具和金融服务发展，持续推进金融高水平对外开放和经济绿色低碳转型。 从过往经验来看，发展绿色(lǜsè)金融的一个突出难点是，生态环保项目的环境效益难以转化为经济收益，缺乏足够的还款来源，信贷资金较难(jiàonán)进入(jìnrù)。为解决这一难题，生态环境(shēngtàihuánjìng)部、国家发展改革(gǎigé)委、国开行于2021年开始在部分省区市(shěngqūshì)开展了(le)生态环境导向的开发（EOD）模式试点，探索将生态环境治理项目与资源、产业开发项目一体化实施，提升(tíshēng)环保产业的可持续发展能力。2023年12月，生态环境部、国家发展改革委、中国人民银行、国家金融监督管理总局(zǒngjú)印发了《生态环境导向的开发（EOD）项目实施导则（试行）》，进一步推动这一创新机制落实落地。 何为(wèi)EOD模式？它是以(yǐ)生态保护和环境治理为基础，以特色产业(tèsèchǎnyè)运营为支撑，以区域综合开发为载体，采取产业链延伸、联合经营、组合(zǔhé)开发等方式，推动公益性较强、收益性差的生态环境治理项目与收益较好的关联产业有效融合，统筹推进，一体化实施(shíshī)，将生态环境治理带来的经济价值内部化的一种创新性的项目组织实施方式。 自EOD模式试点以来，金融机构按照市场化法治化(fǎzhìhuà)原则(yuánzé)推动投融资模式创新，探索生态产品价值实现的金融支持路径，部分(bùfèn)项目已初见成效。 洞头区地处浙江省东南沿海瓯江(ōujiāng)口处，是浙南的“海上门户”，也是温州市向东向南、拥江面海发展的重要区块。近20年来，洞头以“海上花园”为建设蓝图，开展实施了一系列(yīxìliè)蓝色海湾(hǎiwān)整治行动，但仍然存在近岸(jìnàn)海域优良水质占比不高、城乡污水处理设施基础薄弱、海洋垃圾污染问题突出、部分山体(shāntǐ)破损裸露等问题。 为此，洞头区探索创新(chuàngxīn)，谋划实施“洞头诸湾·共富海上花园”EOD项目，通过生态环境治理与修复筑牢产业发展基底，以特色产业经营收益反哺生态环境治理投入，统筹推进区域生态保护与绿色发展，促进实现共同富裕。国开行浙江分行(fēnháng)靠前对接服务，牵头组建银团，高效完成授信(shòuxìn)审批、合同签订、贷款(dàikuǎn)发放(fāfàng)等(děng)工作，截至4月底，已为该项目提供1.7亿元银团贷款支持。 目前，海岛山体与矿山生态(shēngtài)修复治理工程、雨污管网整治工程等正稳步(wěnbù)推进，洞头(dòngtóu)区近岸海域环境质量持续提升，海岛海域生态环境有效(yǒuxiào)修复。同时，通过海上田园、海洋牧场建设，引导(yǐndǎo)发展紫菜(zǐcài)机械化养殖、大黄鱼声波围养模式，促进传统养殖转型升级，带动当地居民增收致富。国开行浙江分行员工陈凯说：“良好的(de)生态环境蕴藏着巨大的经济价值。我们将深入践行绿水青山就是金山银山的重要理念，持续探索金融服务生态保护和绿色发展的有效模式。”（经济日报记者 赵东宇(zhàodōngyǔ)）